1月10日舉行的第二十二屆瑞銀大中華研討會(huì)期間，瑞銀證券光伏及可再生能源分析師嚴(yán)亦舒對記者表示，雙碳目標(biāo)宣布后，行業(yè)外的一些玩家對光伏產(chǎn)業(yè)的長期發(fā)展更為樂觀，導(dǎo)致新進(jìn)入者加速擴(kuò)張產(chǎn)能，而已有的玩家為了維持住自己的市占率，新增產(chǎn)能也較大。“總體來看，2022年硅片板塊可能會(huì)出現(xiàn)一定程度的產(chǎn)能過剩。”
外來者之所以對硅片環(huán)節(jié)興致尤高，是由于單晶硅片加速完成對多晶硅片的替代后，硅片的毛利率居產(chǎn)業(yè)鏈之首。2021年上半年開始，新老廠商產(chǎn)能快速擴(kuò)張。硅片新貴的介入，讓近五年來長期穩(wěn)定的隆基、中環(huán)的雙寡頭格局面臨挑戰(zhàn)。據(jù)行業(yè)媒體不完全統(tǒng)計(jì)，截至2022年底，硅片產(chǎn)能或?qū)⑦_(dá)500GW以上。
市場激烈競逐中，誰將出局？嚴(yán)亦舒對記者分析稱，對于目前的頭部硅片廠商來說，風(fēng)險(xiǎn)相對較小。“頭部廠商的新產(chǎn)能比較多，并且在技術(shù)、成本上更有優(yōu)勢。他們可以利用自己在成本和效率上的優(yōu)勢將老產(chǎn)能趕出行業(yè)，并且能夠享受非常穩(wěn)定的市占率。但對于行業(yè)尾部、二三線廠商的一些老舊產(chǎn)能，相對來說就會(huì)面臨較大壓力。這部分產(chǎn)能相比于新產(chǎn)能沒有技術(shù)和成本優(yōu)勢，因此當(dāng)行業(yè)出現(xiàn)供需過剩時(shí)，面臨被加速淘汰出局的可能性。”
嚴(yán)亦舒認(rèn)為，光伏硅片大尺寸趨勢也將鞏固頭部廠商的競爭優(yōu)勢。“182毫米、210毫米的大尺寸硅片，不是行業(yè)內(nèi)所有的玩家都可以做到。頭部廠商在做大尺寸硅片的良率、效率上較二三線廠商都有明顯的優(yōu)勢。我們認(rèn)為頭部廠商今年即便是在行業(yè)供需過剩的情況下，還是會(huì)受益于技術(shù)上的優(yōu)勢。”
對此，業(yè)內(nèi)也有不同觀點(diǎn)認(rèn)為，競爭格局加劇將導(dǎo)致頭部硅片企業(yè)的市占率下降。集邦咨詢綠能產(chǎn)業(yè)分析師鄒炎慧近日在行業(yè)論壇上表示，2021-2022年硅片企業(yè)進(jìn)入新一輪擴(kuò)產(chǎn)周期，硅片市場三類企業(yè)產(chǎn)能同步放量，二三線、新進(jìn)企業(yè)加速投產(chǎn)，龍頭企業(yè)產(chǎn)能集中度持續(xù)下滑，加上大尺寸硅片驅(qū)使老舊硅片設(shè)備逐步升級，部分產(chǎn)能生產(chǎn)維護(hù)成本較高，產(chǎn)線逐漸關(guān)?；蛱蕴逻M(jìn)企業(yè)的強(qiáng)勢崛起加劇市場競爭，硅片市場或?qū)㈤_啟價(jià)格戰(zhàn)。
綜合多位業(yè)內(nèi)觀察人士此前對記者的分析，在硅片環(huán)節(jié)的競爭上，新進(jìn)企業(yè)的優(yōu)勢在于拿料靈活、沒有高價(jià)料包袱、生產(chǎn)設(shè)備先進(jìn)、投資強(qiáng)度高。但在拉晶技術(shù)、生產(chǎn)穩(wěn)定性、良率、管理等方面，老廠家顯然優(yōu)勢更大，硅片新勢力們要想從隆基、中環(huán)手中搶奪更多的市場份額并不容易。“就看各家企業(yè)各自的血量了。”
